與宏觀經(jīng)濟(jì)關(guān)聯(lián)不大 環(huán)保設(shè)備業(yè)政策性特征明顯
目前，我國專注于環(huán)保業(yè)務(wù)的企業(yè)主要涉及三個(gè)領(lǐng)域：大氣污染防治，主要是除塵、脫硫設(shè)備生產(chǎn)、工程施工、設(shè)施運(yùn)營企業(yè)；污水、廢液處理，主要是公用事業(yè)類公司，通常都有供水業(yè)務(wù)；固體廢棄物處理，主要是垃圾焚燒發(fā)電運(yùn)營企業(yè)和少量的設(shè)備生產(chǎn)企業(yè)。
大氣污染防治設(shè)備行業(yè)作為控制大氣污染物的環(huán)保產(chǎn)業(yè)，需求主要取決于國家的相關(guān)政策，具體包括大氣污染物排放標(biāo)準(zhǔn)、排污收費(fèi)標(biāo)準(zhǔn)以及國家規(guī)劃的減排目標(biāo)，這些政策近幾年有明顯加強(qiáng)的趨勢。由于環(huán)保行業(yè)走勢與宏觀經(jīng)濟(jì)的相關(guān)性較低、周期性較弱，是機(jī)械行業(yè)少有的幾個(gè)需求受外生變量驅(qū)動(dòng)的子行業(yè)。
由于我國以煤炭為主的能源結(jié)構(gòu)，決定了我國的大氣污染是典型的煤煙型污染，主要污染物包括二氧化硫、煙塵和工業(yè)粉塵。從來源看，二氧化硫和煙塵主要來自工業(yè)，尤其是來自火電和水泥行業(yè)，而工業(yè)粉塵則主要來自水泥和冶金行業(yè)。
為了控制大氣污染物的排放，國家制定了《大氣污染物綜合排放標(biāo)準(zhǔn)》，相關(guān)重點(diǎn)行業(yè)也制定了行業(yè)性大氣污染物排放標(biāo)準(zhǔn)，國家標(biāo)準(zhǔn)與行業(yè)標(biāo)準(zhǔn)之間遵循不交叉執(zhí)行原則。除了大氣污染物排放標(biāo)準(zhǔn)外，“十一五”規(guī)劃也明確了減排要求，并且實(shí)行排污收費(fèi)，這些政策法規(guī)推動(dòng)了大氣污染防治設(shè)備的需求。
排污企業(yè)為了達(dá)到國家或行業(yè)規(guī)定的排放標(biāo)準(zhǔn)以及相關(guān)規(guī)劃目標(biāo)，必須安裝大氣污染防治設(shè)備。目前，我國大氣污染防治設(shè)備主要是對二氧化硫、煙塵和工業(yè)粉塵的防治，脫硫和除塵行業(yè)是其重點(diǎn)子行業(yè)。這兩個(gè)行業(yè)受政策驅(qū)動(dòng)從2000年以后開始超常規(guī)發(fā)展，目前已經(jīng)孕育了一批上規(guī)模的企業(yè)。
從經(jīng)濟(jì)學(xué)的角度看，環(huán)境污染是典型的市場失靈的表現(xiàn)，環(huán)境問題的非競爭性和非排他性，使得環(huán)境問題必須通過政策導(dǎo)向和法律法規(guī)強(qiáng)制執(zhí)行來解決，環(huán)保產(chǎn)業(yè)必然是政策引導(dǎo)型的產(chǎn)業(yè)。
市場前景看好 脫硫行業(yè)開始進(jìn)入良性發(fā)展階段
脫硫主要是指煙氣脫硫，是通過脫硫裝置使鍋爐煙氣的二氧化硫排放達(dá)到國家標(biāo)準(zhǔn)。我國脫硫行業(yè)的發(fā)展起步較晚，2003～2004年才進(jìn)入快速發(fā)展期，技術(shù)基本依靠國外引進(jìn)。其中，石灰石?石膏濕法以運(yùn)行成本優(yōu)勢，占領(lǐng)了火電脫硫市場90%以上的份額。
我國脫硫的核心技術(shù)靠從國外引進(jìn)，自產(chǎn)設(shè)備大多工藝簡單，造成行業(yè)進(jìn)入壁壘較低。在2003～2004年行業(yè)爆發(fā)增長的時(shí)候，很多小公司依靠殺價(jià)爭奪市場，形成行業(yè)惡性競爭。目前，國內(nèi)有超過100家脫硫企業(yè)，行業(yè)前四名市場份額達(dá)46%以上，前八名市場份額近75%。與此同時(shí)，脫硫行業(yè)存在無序、相互壓價(jià)競爭的現(xiàn)象，使脫硫項(xiàng)目的每千瓦造價(jià)已經(jīng)由最初的1200元左右，降到現(xiàn)在的200元以下。
市場容量在擴(kuò)大
要實(shí)現(xiàn)“十一五”規(guī)劃提出的全國二氧化硫減排10%的目標(biāo)，根據(jù)環(huán)保部門的總量控制要求，火電行業(yè)二氧化硫要減排14%。即火電行業(yè)二氧化硫的排放量要由2005年的1167萬噸減少到2010年的999.4萬噸。
據(jù)最新統(tǒng)計(jì)，2008年全國新增燃煤脫硫機(jī)組裝機(jī)容量0.86億千瓦，累計(jì)投運(yùn)的火電脫硫裝機(jī)容量約3.56億千瓦。而環(huán)境保護(hù)部明確要求，2009年新增燃煤電廠脫硫裝機(jī)容量在0.50億千瓦以上。如果要達(dá)到“十一五”規(guī)劃的目標(biāo)，2010年新增燃煤電廠脫硫裝機(jī)容量要在0.61億千瓦左右。按照150元/千瓦的脫硫工程造價(jià)估算，預(yù)計(jì)2009和2010年火電脫硫的市場容量分別可以達(dá)到75億元、91.5億元。按照火電脫硫65%的市場份額，預(yù)計(jì)我國整個(gè)脫硫行業(yè)2009和2010年的市場容量分別為115億元、140億元。
排污費(fèi)提高帶來發(fā)展空間
2003年1月2日國務(wù)院發(fā)布《排污費(fèi)征收使用管理?xiàng)l例》及《排污費(fèi)征收標(biāo)準(zhǔn)及計(jì)算方法》，2010年二氧化硫排污費(fèi)將提高至每公斤1.26元。目前，各地區(qū)排污費(fèi)在每公斤0.633～0.95元，明顯低于實(shí)際治理費(fèi)用，所以排污企業(yè)沒有積極性去脫硫。據(jù)預(yù)測，當(dāng)2010年排污費(fèi)增至1.26元/公斤時(shí)，沒有安裝脫硫設(shè)施的企業(yè)就會(huì)有動(dòng)力去安裝。根據(jù)目前工業(yè)二氧化硫約2000萬噸的排放量，假設(shè)其中50%來自沒有安裝脫硫設(shè)備的企業(yè)，那么排污費(fèi)的提高將給行業(yè)新增需求約126億元。
去除率仍有提升空間
工業(yè)和生活中的二氧化硫產(chǎn)生后，或者直接排放，或者通過脫硫裝置被去除，因此排放量和去除量之和，就是二氧化硫的產(chǎn)生量。
近年來，工業(yè)二氧化硫的去除率一直在不斷提高，但直至2007年去除率還在50%以下，其中火電行業(yè)二氧化硫去除率只有40%左右。從趨勢來看，國家控制二氧化硫排放的力度不會(huì)減弱，去除率一定會(huì)提高。目前，我國二氧化硫的去除率相對于發(fā)達(dá)國家至少仍有20%～30％的提升空間。現(xiàn)在每年二氧化硫的產(chǎn)生量在4000萬噸左右，去除率每提高10%，意味著二氧化硫去除量增加約400萬噸。按照1.26元/公斤的二氧化硫排污費(fèi)來計(jì)算，脫硫設(shè)施運(yùn)營行業(yè)將新增市場容量約50億元。
特許經(jīng)營或成行業(yè)發(fā)展拐點(diǎn)
2007年，國家發(fā)改委辦公廳、國家環(huán)？偩洲k公廳聯(lián)合印發(fā)《關(guān)于開展火電廠煙氣脫硫特許經(jīng)營試點(diǎn)工作的通知》。所謂火電廠煙氣脫硫特許經(jīng)營，是以國家出臺(tái)的脫硫電價(jià)及相關(guān)優(yōu)惠政策為基礎(chǔ)，將電廠脫硫設(shè)施建設(shè)、運(yùn)行、維護(hù)及日常管理交由專業(yè)化脫硫公司運(yùn)營，并按照合同約定完成脫硫任務(wù)，承擔(dān)脫硫責(zé)任的一種新機(jī)制。
通過脫硫特許經(jīng)營，火電廠可以甩開相應(yīng)的成本包袱，而脫硫公司則可以享受國家規(guī)定的脫硫電價(jià)每千瓦時(shí)增加0.015元（根據(jù)華能做的測算，只要采用2%以下含硫量的煤，脫硫成本就可以控制在每千瓦時(shí)0.015元以下）等相關(guān)優(yōu)惠政策，加之脫硫副產(chǎn)品如硫酸銨等產(chǎn)生的經(jīng)濟(jì)效益，雙方可謂互惠互利。
特許經(jīng)營使脫硫由火電廠的被動(dòng)行為向市場化轉(zhuǎn)變。這種市場化的轉(zhuǎn)變，要求參與特許經(jīng)營的脫硫公司有充足的運(yùn)營資金、大量的安裝運(yùn)行經(jīng)驗(yàn)以及成熟的技術(shù)。那些原來靠價(jià)格戰(zhàn)爭地盤的技術(shù)不過硬的小型脫硫公司逐步退出行業(yè)后，行業(yè)集中度將進(jìn)一步提高。大型的脫硫企業(yè)在擴(kuò)大市場、技術(shù)創(chuàng)新、管理創(chuàng)新等方面也會(huì)有更大的動(dòng)力。
隨著行業(yè)發(fā)展初期暴利階段的結(jié)束，以及國家對設(shè)備運(yùn)營要求的提升，脫硫行業(yè)前期蜂擁而入掘金的數(shù)百家小企業(yè)也逐漸淡出，只有專業(yè)化、上規(guī)模的企業(yè)留了下來，行業(yè)集中度逐漸提高。雖然目前脫硫行業(yè)的利潤率只在10%左右，相當(dāng)于工程承包業(yè)的平均利潤率水平，但優(yōu)勢企業(yè)足以獲得穩(wěn)定的盈利，同時(shí)享受行業(yè)規(guī)模擴(kuò)大和份額提升帶來的成長。并且，行業(yè)的運(yùn)作模式也逐漸由原來的工程承包，逐漸向特許經(jīng)營等多模式發(fā)展，形成持續(xù)盈利模式。
競爭激烈但利潤率良好 除塵行業(yè)市場日趨穩(wěn)定
除塵器主要應(yīng)用在燃煤電廠、鋼鐵、水泥、煤炭及電解鋁等能耗大、產(chǎn)生灰塵嚴(yán)重的行業(yè)。我國除塵器行業(yè)的發(fā)展已有20多年的歷史，種類主要有電除塵器、布袋式除塵器、電袋復(fù)合除塵器三種。其中，電除塵器的工作原理是通過靜電吸附達(dá)到除塵目的；布袋式除塵器的工作原理是使含塵空氣通過過濾箱(袋)而分離，達(dá)到捕集粉塵的目的；電袋復(fù)合除塵器是一種有機(jī)集成靜電除塵和過濾除塵兩種除塵機(jī)理的新型節(jié)能高效除塵器。
市場規(guī)模約達(dá)200億元
除塵器行業(yè)在我國的發(fā)展已經(jīng)有20多年的歷史，2007年13家電除塵行業(yè)骨干企業(yè)的銷售收入接近80億元，袋式除塵器行業(yè)的產(chǎn)值約120億元。據(jù)此估算，我國整個(gè)除塵行業(yè)的市場規(guī)模在200億元左右。
與脫硫行業(yè)類似，除塵器行業(yè)目前面臨的最大問題就是惡性競爭、低價(jià)位搶訂單。如水泥廠5000t/d生產(chǎn)線回轉(zhuǎn)窯袋式除塵器，過去價(jià)格在1200萬元以上，現(xiàn)在由于競爭無序而競相壓價(jià)，有的降到800萬元，甚至700多萬元都有人接單。又如火電廠20萬kW發(fā)電機(jī)組670t燃煤鍋爐袋式除塵器過去是2000萬元，惡性競爭后有的降到了900多萬元。
不過，與脫硫行業(yè)以工程承包為主不同，除塵行業(yè)主要是供應(yīng)設(shè)備。因此，雖然競爭激烈，但主要企業(yè)還是能實(shí)現(xiàn)15％左右的機(jī)械行業(yè)平均利潤率。
行業(yè)成長空間不大
2007年，我國工業(yè)煙塵和工業(yè)粉塵的去除率分別達(dá)到97.30%、92.35%，各個(gè)細(xì)分行業(yè)的去除率也基本在70%以上。這意味著，工業(yè)行業(yè)對除塵器的需求將進(jìn)入一個(gè)緩慢增長的階段，新增需求量不會(huì)很大。
需要強(qiáng)調(diào)的是，盡管整個(gè)行業(yè)的成長性放緩，但是因?yàn)橄掠涡袠I(yè)每年工業(yè)煙塵/粉塵的去除量在3.3億噸左右，另外除塵器尤其是其配件的更新?lián)Q代需求比較旺盛，預(yù)計(jì)整個(gè)除塵行業(yè)的市場規(guī)模可以維持現(xiàn)有200億元的水平。比如，袋式除塵器濾袋的使用壽命一般為2～3年，但很多情況下只使用一年甚至半年。而大型除塵器換袋費(fèi)用很高，150萬m3/h的除塵器，換一次袋需要600萬～800萬元。
排放標(biāo)準(zhǔn)提高新增部分需求
我國現(xiàn)有的煙塵排放標(biāo)準(zhǔn)已經(jīng)多年沒有修改，其中多個(gè)行業(yè)的排放標(biāo)準(zhǔn)嚴(yán)重偏低，比如鋼鐵、電解鋁、氧化鋁、鐵合金等行業(yè)的煙塵排放標(biāo)準(zhǔn)仍然在100～150mg/m3，與歐美10～20mg/m3的排放標(biāo)準(zhǔn)差距甚遠(yuǎn)，將來很可能重新修訂至50mg/m3或以下。2001年發(fā)布的《生活垃圾焚燒鍋爐污染控制標(biāo)準(zhǔn)》中煙塵排放限制為80mg/m3，如今這個(gè)標(biāo)準(zhǔn)對控制二?英污染非常不利，應(yīng)該將該標(biāo)準(zhǔn)中的煙塵排放限值修改為10mg/m3。
由于煙塵排放標(biāo)準(zhǔn)實(shí)在過低，安裝了除塵設(shè)備的排污單位的排放量很多是超過標(biāo)準(zhǔn)要求，所以即使煙塵排放標(biāo)準(zhǔn)提高，增加的需求也有限，增量主要來自沒有安裝除塵設(shè)備或者除塵設(shè)備運(yùn)作不正常的企業(yè)。根據(jù)目前煙塵去除率水平，預(yù)計(jì)行業(yè)需求增加的幅度也就在1%～2%。
綜合來看，除塵行業(yè)最火爆的階段是在2003～2004年，當(dāng)時(shí)國家政策驅(qū)動(dòng)了行業(yè)規(guī)模迅速放大。未來行業(yè)容量將趨于穩(wěn)定，但由于除塵設(shè)備核心部件需要定期更換，每年仍有穩(wěn)定的更新需求。此外，行業(yè)目前的集中度仍然偏低，優(yōu)勢企業(yè)有份額提升的空間。
使用微信“掃一掃”功能添加“谷騰環(huán)保網(wǎng)”
